波羅的海交易所市場報告 (2023年7月14日)
20230722 台灣新生報航運版
海岬型船舶
上周，太平洋板塊市場開盤表現樂觀，三大玩家積極參與交易，有船舶以偏低的租金價格達成交易。但這種勢頭迅速消退，隨著上周時間推移，市場租金下降，可用船舶越來越多，市場情緒有所轉變。C5航線租金相較上周初下跌尤為明顯。南大西洋板塊市場圖巴朗至中國航線也承受著類似下行壓力，由於空放船舶行駛數量增加，租金運價進一步受到影響。不過時至上周中，太平洋板塊市場租金運價趨於穩定。北大西洋板塊市場交易活動增加，致使運量供應增加，可用運力有限，租船合同交易達成數量可觀。上周臨近尾聲，太平洋板塊市場租金運價繼續承受下行壓力。 與此同時，大西洋板塊市場經紀商對市場狀況正在發生變化表示擔憂，這可能表明市場即將陷入低迷。總體而言，上周市場狀況喜憂參半，租金價格波動，市場情緒不斷變化。可用運力和空放船舶數量是影響市場趨勢的關鍵因素。
巴拿馬型船舶
上周，巴拿馬型船舶市場漲勢喜人，北大西洋板塊市場和南大西洋板塊市場再次呈現上漲趨勢，南美東海岸吸收全球範圍內的運力，為市場增添支撐。由於歐洲大陸和西地中海地區可用運力在周中收緊，大西洋板塊運力水平確實有所提高。南大西洋板塊市場，一艘75,000載重噸船舶七月底在南美東海岸交船，去程航線以14,500美元價格成交，另加450,000美元空放津貼。一艘82,000載重噸船舶在地中海西部交船，跨大西洋航次以13,000美元價格成交。上周，亞洲地區市場表現喜憂參半，之前考慮南美東海岸船東更加堅定印度尼西亞業務的信心。盡管來自北太平洋和澳大利亞地區的貨物數量相對較多，但北部運力水平仍然很高，因此租金缺乏上漲動力。一艘82,000載重噸船舶7月中旬在中國交船，駛經澳大利亞，在新加坡-日本地區還船，以7,000美元的租金價格成交。定期期租交易不變，一艘82,000載重噸船舶在中國華南地區始航，租期至少為2024年11月1日至2025年1月15日，以12,500美元的租金價格成交。
極限靈便型船舶/超靈便型船舶
上周，極限靈便型船舶/超靈便型船舶表現好壞參半。大西洋板塊市場整體表現低迷，新詢盤有限、缺乏活力。然而，美灣地區逆勢而上表現強勁，市場情緒保持樂觀，盡管一些人認為這是倉位問題。亞洲地區市場略為積極，印度尼西亞詢盤情況有所改善，有助於租金緩慢上漲。
盡管北太平洋和澳大利亞地區市場疲軟，但這種情況有所緩和。定期期租交易非常少。有消息稱，一艘63,000載重噸船舶從印度西海岸始航，租期4-6個月，以12,000美元的租金價格成交。
大西洋板塊，一艘63,000載重噸船舶從美灣至印度，以約16,000美元的租金價格成交。其他地區，一艘53,000載重噸船舶從東地中海駛往西非，以7,000美元的租金價格成交。在亞洲市場，一艘56,000載重噸船舶在新加坡交船，駛經印度尼西亞，在中國還船，以10,000美元的租金價格成交。有消息稱，一艘56,000載重噸船舶從長江口始航，駛經澳大利亞，在新加坡-日本地區還船，以約6,500美元的租金價格成交。
靈便型船舶
由於詢盤持續性短缺，靈便型船舶行業租金水平繼續沉寂，導致越來越多的船舶空置。歐洲大陸市場，一艘34,000載重噸船舶從法國北部駛往摩洛哥，計劃運載谷物，以4,000美元的租金價格成交。一艘34,000載重噸船舶在恰納卡萊交船，途經新羅西斯克始往阿爾及利亞，以10,000美元的租金價格成交，一艘32,000載重噸的船舶在上周末運輸類似航線，以7,000美元的租金價格成交。在亞洲市場，一艘39,000載重噸船舶從台灣始航，途經印度尼西亞駛往越南，計劃運輸煤炭，以7,000美元左右的價格成交。一艘40,000載重噸船舶從美川始航，駛往地中海，計劃運輸鋼材，以略超過7,000美元的價格成交。一艘35,000載重噸船舶從中國華南地區始航，在印度尼西亞交船，駛往地中海，以略超過6,000美元的價格成交。一艘35,000載重噸船舶從東南亞始航，租期8至10個月，在世界各地還船，以8,000美元左右的價格成交。
成品油油輪
LR2油輪
上周，中東灣地區LR2油輪需求有所下降。隨後，TC1航線穩定在WS100-102.5點左右。TC20航線情況與之類似，上周整周一直保持在2,800,000至2,900,000美元。
蘇伊士運河以西地區，地中海至東方地區LR2油輪依然交易消息寥寥，有消息稱，有船舶周中以2,300,000美元的租金價格達成交易，TC15航線暫時保持在這一水平。
LR1油輪
中東灣地區 LR1油輪詢盤有限，可用運力充足。TC5航線運價指數下跌9.69點至WS113.44點。TC8航線運費同樣下跌57,200美元至2,442,700美元。英國-歐洲大陸地區，TC16航線運價指數繼續徘徊於WS125點左右，沒有過多變動。
MR油輪
中東灣地區，MR油輪上周早些時候有所回升，TC17航線運價指數從WS179.64點跳漲至
WS200點，隨後收報WS196.43點。在撰寫本報告時，大量的LR1油輪被認為限制了租金運價的繼續攀升。
上周，英國-歐洲大陸地區MR油輪無疑呈現疲軟表現。船舶運價指數都出現了不同程度的下跌，主要的討論話題是船舶交易的歷史。TC2航線運價指數下跌25點至WS112.25點。TC19航線運價指數同樣從WS146.25點降至WS123.44點。
美灣地區MR油輪上周再次大幅下跌，原因是海灣地區油輪交易活動較少。TC14航線運價指數下跌12.09點至WS107.08點，TC18航線運價指數從204.17點降至WS183.75點，加勒比海的TC21航線航次運費指數下跌47,917美元至693,750美元。盡管如此，TC18航線和TC21航線往返航程等價期租租金仍超過20,000美元/天。
大西洋三角洲MR油輪等價期租租金由22,036美元下跌至15,642美元。
靈便型油輪
地中海地區，TC6航線上上周運價指數上漲至WS185點後，靈便型油輪運價指數再次回調至WS175點。
英國-歐洲大陸地區，TC23航線上周運價指數從WS129.72點穩步回升至WS137.78點。
VLCC油輪
VLCC油輪市場上周早些時候有所下跌，觸底後似乎開始緩慢攀升。中東地區，泰國租家以WS50點的租金價格承租了一艘2004年建造的油輪，觸發了船東的抵制情緒。TD3C油輪租金價格上周三跌破WS50點，中東灣至中國航線270,000噸油輪運價指數仍較上周五下跌2點至WS51.23點 (基於波羅的海標准船型的往返航程等價期租租金29,200美元/天)。中東灣至美灣繞好望角航線280,000噸油輪運價指數則較一周前下跌2點至WS32.94點。
大西洋板塊市場，上周，西非至中國航線260,000噸油輪運價指數同樣下跌2點，報WS51.15點(往返航程等價期租租金30,000美元/天)。美灣至中國航線270,000噸油輪運費相較上上周五下跌438,889美元，報7,411,111美元，往返航程等價期租租金約27,400美元/天。
蘇伊士型油輪
上周，蘇伊士型油輪市場交易較為繁忙，尤其是在西非地區。尼日利亞至鹿特丹航線130,000噸油輪運價指數上上周末觸底，目前船東正回補近期降幅，漲幅為8個點至WS92.73點 (往返航程等價期租租金33,500美元/天)。船東因缺乏貨物詢盤而得不到支持且運力供應充足，CPC至地中海航線135,000噸油輪運價指數下跌9點，報WS97.63點，往返航程等價期租租金31,900美元/天。中東地區，巴士拉港至拉瓦拉港航線140,000噸油輪運價指數上漲2點，報WS56.4點。
阿芙拉型油輪
北海地區，霍得角至威廉港航線80,000噸油輪運價指數上漲3點，報WS133.18點，往返航程等價期租租金36,200美元/天，較上上周五下跌100美元/天。與此同時，地中海地區傑伊漢港至拉瓦拉港航線80,000噸油輪運價指數上周進一步下跌6點下跌至WS122.33點，往返航程等價期租租金27,100美元/天。
大西洋板塊對岸，美國阿芙拉型油輪市場重新呈現“過山車”市場行情。墨西哥東海岸至美灣航線70,000噸油輪運價指數攀升22.5點至WS151.88點，往返航程等價期租租金約35,600美元/天。
科韋尼亞斯至美灣航線70,000噸油輪運價指數相較上上周五上漲16.5點至WS141.56點，往返航程等價期租租金近30,000美元/天。美灣至鹿特丹跨大西洋航線70,000噸油輪運價指數上漲17點至WS160.31點，往返航程等價期租租金35,500美元/天。
液化天然氣
上周，液化天然氣現貨市場一片沉寂，現貨船舶需求有所下降。據報道，8月份只有在美國裝船出口的貨物在歐洲卸貨，使得租金運價持平。太平洋板塊市場有一些詢盤，但在東南亞裝貨，而澳大利亞卻一片沉寂。導致整個市場交易活動不足的另一個因素是，LNG 2023上周在溫哥華舉行，諸多市場參與者一直投入其中。由於夏季天然氣需求普遍低迷，加之全球天然氣儲量特別高，預計租金價格不會有太大變化。
由於缺乏未平倉合約，租金波動不大，澳大利亞至日本航線BLNG1g下跌340美元至67,535美元。大西洋板塊市場，US租金下跌幅度略大。美國至英國航線BLNG2g的往返航程租金為69,670美元，美國至日本航線租金價格下跌近2,000美元至82,357美元。
液化石油氣
在經歷了上上周的波瀾起伏後，液化石油氣市場回落。相比之下，拉斯坦努拉至千葉港口的BLPG1航線上周相對平穩，僅有一份租船成交被替換的報告。租金價格本身下跌4.143美元至110.143美元，等價期租租金日回報率為97,320美元。市場情緒平淡，盡管走勢可能會發生變化，但經紀商認為目前供需關系應維持現狀。
美國市場方面，情況亦是如此。這幾乎沒能影響上周休斯頓至千葉BLPG3航線的租金價格，該航線僅下跌1美元至174.714美元，而休斯頓-法拉盛BLPG2上漲了1美元至102.4美元。這一微弱漲幅對於等價期租租金收益影響不大，東部航線目前為98,288美元，休斯頓至英國-歐洲大陸航線上漲608美元，等價期租租金報119,480美元。看起來運力更緊張，巴拿馬延期交易仍在關注之中，但迄今為止，這對租金影響不大。